保持回暖的姿态,可以避免“不必要”的股权麻烦。
(资料图片)
文/每日财报 程意
近日,北京人寿保险股份有限公司(以下简称“北京人寿”)发布了2022年度信息披露报告。报告显示,2022年北京人寿营收51.45亿元,同比下降1.94%;保险业务收入46.62亿元,同比增长2.53%;净亏损1.89亿元,同比缩窄10.43%。
根据统计,北京人寿从2018年成立至今还未盈利,累计净亏损7.21亿元。按照寿险业“七平八盈”的定律,北京人寿业绩的转折点也或将来临。
结合最新的偿付能力报告来看,2023年一季度,北京人寿保险业务收入11.62亿元,较去年同期增长3.72%;净利润1489万元,较去年同期增长109.54%。可见,今年随着寿险市场的复苏,北京人寿也创下了良好业绩。
不过仍需留意,去年“偿二代二期”新规落地,北京人寿累计发行了8亿元的资本补充债券,但并未有效缓解资本补充压力。据《每日财报》了解,2021年北京人寿曾提出增资扩股计划,但时至今日也并未启动,接下来这或成为看点。
今年业绩有所改观
2022年,尚处于转型期的人身险市场呈现疲弱态势,险企亏损不足为奇。据不完全统计,2022年有34家人身险公司亏损。其中,成立于2018年2月的北京人寿在2022年净亏损1.89亿元。
据《每日财报》了解,北京人寿成立至今一直处于亏损状态,2018-2022年历年净亏损额分别为-1.13亿元、-0.52亿元、-1.56亿元、-2.11亿元、-1.89亿元,累计净亏损达7.21亿元。
公开资料显示,北京人寿是一家全国性人寿保险公司,由国有企业、集体企业和社会企业共同发起组建,于2018年2月14日正式开业,注册资本为28.6亿元,公司业务范围包括普通型保险(包括人寿保险和年金保险)、健康保险、意外伤害保险、分红型保险、万能型保险以及上述业务的再保险业务等。
就去年具体表现看,按险种划分,北京人寿2022年普通寿险、健康险、分红险、意外伤害险和万能险保费收入分别为41.88亿元、3.55亿元、1.12亿元、504.53万元和196.86万元,同比增幅分别为43.46%、-14.09%、-90.71%、-31.51%和21.84%。
2022年,北京人寿原保险保费收入居前五位的保险产品分别为:北京人寿京福世享(尊享版)终身寿险、北京人寿京富年年年金保险、北京人寿京富一生年金保险、北京人寿京福传世爱终身寿险和北京人寿京福颐年养老年金保险,原保险保费收入分别为11.88亿元、7.79亿元、4.98亿元、3.43亿元和3.27亿元。
从退保和赔付情况看,2022年北京人寿退保金为8238.94万元,同比下降19.03%;赔付支出为2.66亿元,同比增长15.85%。
好在今年开始,寿险市场开始复苏,人身险公司的经营业绩有所好转。2023年一季度,北京人寿净利润0.15亿元,较去年同期(净亏损1.56亿元)增长109.54%。
偿付能力有缓解
过去两年,为增强自身资本实力,提高公司偿付能力,北京人寿动作频频。
2021年9月,北京人寿发布公告称,经公司董事会于股东大会审议通过了《关于<北京人寿保险股份有限公司增资扩股方案>的议案》,同比在初始出资份额基础上,等比例增加注册资本金28.6亿元。增资完成后,北京人寿注册资本将增至57.2亿元。
但自此之后,北京人寿的增资扩股事项便杳无音讯。对此,官方也并未予以正面回应。不过紧接着,北京人寿在2021年10月就发行6亿元的资本补充债,以缓解偿付能力下行压力。
到了去年,受“偿二代二期”新规落地的影响,北京人寿偿付能力进一步恶化,全年风险综合评级均降至BB级。截至2022年三季度末,北京人寿核心偿付能力充足率降至91.2%,系当前历史最低水平。
作为应对,2022年3月和9月,北京人寿分别发行了5亿元、3亿元的资本补充债券,将所募集资金用以补充资本、提升偿付能力,支持公司业务持续稳健发展。也是因此,截至2023年一季度末,北京人寿核心偿付能力微升至105.16%;综合偿付能力充足率达到179.06%。
股权结构需留意
北京人寿的股权结构较为分散,截至目前,公司股东持股10%以上的共7家,分别为北京顺鑫控股集团有限公司(持股13.99%)、北京供销社投资管理中心(以下简称“北京供销社”,持股13.99%)、北京韩建集团有限公司(以下简称“韩建集团”,持股13.99%)、华新世纪投资集团有限公司(持股12.59%)、北京草桥实业总公司(持股12.48%)、朗森汽车产业园开发有限公司(持股12.48%)和乐普(北京)医疗器械股份有限公司(持股10.49%)。
值得注意的是,在北京人寿审议通过增资扩股方案前,便有股东有意转让所持北京人寿股权。
2021年1月,恒有源投资管理有限公司(以下简称“恒有源投资”)与北京润古投资有限公司(以下简称“润古投资”)签订股权转让协议,将所持1.43亿股股份全部转让给润古投资,价格为2.37亿元。
交易完成后,恒有源投资将退出北京人寿股东行列。但是,该股权转让随后就陷入纠纷,根据最新的法院裁定,目前恒有源投资持有的北京人寿全部股权被冻结。
此前股东方港谊集团也闹得沸沸扬扬。从2023年一季度开始,韩建集团持有的北京人寿4亿股均为冻结状态。
2021年5月,北京供销社拟挂牌转让北京人寿4.99%股权,转让底价36158.05万元,但也未转让成功,目前北京供销社仍持股4亿股(占比13.99%)。
总得来说,伴随行业持续分化,像北京人寿这类的中小险企,想迅速破局就要发挥特色优势,重视产品和服务的创新与设计,才能弯道追车。目前,北京人寿以健康养老为切入点,正在形成“保险+养老+医疗+健康管理+药品服务+紧急救援”的全方位新型健康养老服务体系。而这或许是北京人寿摆脱偿付能力压力、真正实现业绩翻正的核心。